分级基金上折如何计算盈利 分级基金折算比例是怎么回事

分级基金上折如何计算盈利 分级基金折算比例是怎么回事

2019年8月27日

上折一般设置为母基金净值为1.5，即A和B净值分别为1和2，上折的本质是将B中多出的一半净值转为母基金，分给B所有者。上折前后A的净值比重新归1，以此实现盈利分配。

2015年08月28日

分级基金的不定期折算又称为“到点折算”，分为向上折算（上折）和向下折算（下折）。上折时，A类的倍数和定折相同，而B类份额净值超过1元的部分会折算为母基金。

2023年12月28日

在跌势行情中，分级基金可能发生下折，此时母份额的净值会被归为1，折算后母份额的持仓市值保持不变。母份额按净值申购，折算后持有份额数量会相应减少。

2020年2月23日

分级基金的折算基本原理是通过定期或不定期的方式，将A类和B类的净值进行调整，以实现合理分配持有人的利益。定折时，A的净值会归1，B和母基金的净值不受影响。

2014年11月21日

下折是指当B类份额净值低于一定数值（如0.25元），会触发折算的情况。在转债分级中，下折条件可能会有所不同，通常为0.45元。下折的目的是为了合理调整基金份额的净值。

2019年8月23日

定期折算是分级基金为了实现杠杆调整或者合理分配持有人利益而进行的净值调整行为。其包括上折和下折，是基金管理人为维护基金资产健康发展而采取的措施。

2017年4月6日

部分分级基金设有份额折算机制，即“净值归1”，通过此机制来实现收益的分配以及亏***的分摊。其中包含定期折算和不定期折算，具体的折算策略根据基金合同约定。

2017年1月2日

向上折算是分级基金的一种形式，当母基金的净值大幅上涨至一定价格时，便会进行上折。此时B类份额净值超过1元的部分会以母基金份额全权得到约定收益，以实现合理分配。

2022年6月16日

折算比例原则上应在公告时确定，如有特殊情况无法确定，应在后续公告中确定。折算比例的确定需要基金管理人充分考虑市场变化以及持有人的利益，确保折算过程的公平和公正。