母基金净值折价 母基金净值怎么计算

母基金净值折价 母基金净值怎么计算

1、风险警示：杠杆基金净值可能归零

如果杠杆基金净值小于0.25元不折算，则存在杠杆基金净值归零的风险。

2、折价交易与溢价交易的不同

如果A类基金是折价交易而B类杠杆基金是溢价交易，临近折算点，B类的溢价会被压缩四分之三，导致B类的溢价收敛。

3、母基金净值计算方法

母基金单位净值=(基金资产总值‐基金负债/母基金总份额)，与一般开放式基金净值的计算方法相似。

4、上折情况下A的处理

对于A在上折前存在折价情况的，上折后3/4的A转为母基金，且母基金整体折价溢价不大，从而吃到上折带来的收益。

5、溢价率与折价率的计算

溢价率=(B交易价-B净值)/B净值，折价率=(B净值-B交易价)/B净值。溢价率说明买方***失程度，折价率说明折价程度。

6、B类基金净值的计算

1份B的净值=2份母基金净值-1份A的净值，适用于1:1比例的股票指数分级B。其他比例的分级基金，可以用B类净值=(母基金净值-A类净值×A占比)/B占比公式计算。

7、折价套利与风险

理论上存在折价套利机会，即以便宜价格获取母基金份额，然后以更高价格卖出。但需要注意整体市场情况，谨慎操作避免风险。

8、分级基金折算对母基金影响

分级基金设定不定期折算的原因是在基金净值大幅上涨或下跌后，B份额杠杆会减小或增加，进而影响到母基金的净值计算。